В Bloody Knuckles Street Boxing исход схватки определяется не вспомогательными системами, а подготовкой и решениями игрока: проект намеренно сохраняет большой разрыв в уровне бойцов, не даёт рассчитывать на лёгкие победы и оставляет под контролем каждый элемент боя. Управление реагирует на силу нажатия, поэтому действия игрока напрямую отражаются на бойце. Чтобы преуспеть, нужны тактическое понимание, быстрая реакция и личное мастерство; каждый поединок становится испытанием боксерского интеллекта.

Уличные бои предлагают более 30 видов ударов, которые можно вручную наводить на противника. Защищаться следует уклонами и парированиями: удачный момент для них позволяет перейти к мощной контратаке. Во время схватки можно переключать стойку, подстраиваясь под манеру соперника и контролируя расстояние. Рефлексы можно развивать в тренировках: доступны спарринги с ИИ, бой с тенью и работа на лапах.

Тактический арсенал дополняет физически реалистичный клинч. Поединок способен закончиться нокаутом, а ragdoll-анимация показывает силу удара. Сразиться с друзьями можно в локальном многопользовательском режиме. Перед выходом на импровизированную арену среди городских кварталов игрок может визуально настроить бойца и создать собственного уникального атлета.